整形外科医のブログ

投資の成功によって30歳代で経済的自由を達成しました。 医師起業家として年商10億円企業を目指して日々奮闘中

不動産投資

ついにオープン! ゼロから始めて憧れのコンビニオーナーへ

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先日、某旧帝国大学附属病院前で開業するコンビニエンスストアの完工式に出席してきました! 完工式とは耳慣れないコトバです。完工式って何なんだ?!


完工式を検索すると「プロジェクトチーム内で行われることが多く、工事の無事な完了を祝う非公式な集まりです」との答えが書いてありました。


なるほど非公式な集まりね...。コンビニの担当者様から来賓として出席依頼されましたが、気楽に出席できそうなので快諾しました。


担当者の方も肩肘張らずに来てくださいとおっしゃれます。しかし、私も常識のある社会人(笑)。一応、スーツ+ネクタイ着用で現地に赴きました。


すると、、、店内はオープンを明日に控えて物々しい雰囲気です。しかも、ヘルプで来ているコンビニ本部の社員さんが大量にいらっしゃいます。


そうこうするうちに完工式が始まりました。60坪の店内には、総勢30名ほどの人が整列しています。拍手で迎えられた店長とスタッフに、コンビニ本部の支店長が祝辞を述べます。


とてもカジュアルとは言えない雰囲気の中で、スーツ着用で出席してホントに良かったと心底思いました(笑)。


そしていよいよ来賓挨拶です。土地の賃貸人として店長およびコンビニ本部の方に祝辞を述べました。出席者全員から拍手されながら、10年前に購入した時のことを思い出しました。


資金調達に奔走して、あわや手付金が流れるかというギリギリ状況での融資。当時助けてもらった銀行とは、今でもお取引しています。


購入後も収益化に苦労します。ようやくコインパーキングを誘致して一息ついたところにコロナ禍で賃料が半減してしまいました。


隣地買収でも苦労の連続でした。隣地①購入時には、ほぼクレーマー とても細かい隣地者との半年以上に及ぶ協議でようやく建物解体に成功したときには本当に安堵しました。


そして数年後に隣地②を購入した時に、再度対峙することになります。その時は、この方の物件と連棟の可能性があり、厳しい交渉の連続でした。


どんな状況であっても解体を敢行するという強い意志で、弁護士や資金を投入して半年以上の長丁場を耐えきって解体までもっていった時は感無量でした。


このようにして少しずつ大きくした土地は、私にとっては単なる不動産投資でした。しかし、完工式に集まった人にとって、この土地は生活の懸かったリアルな事業です。


私が自分の利益しか考えずに大きくした土地は、期せずして他の人の生活を支える場所になりました。今更ながら、コンビニのオーナーになったことに感銘を受けました。


今回のコンビニオープンで、病院からいただいている給料よりも多いCFを確保できます。盤石な体制を維持しながら、チャンスがあれば新規不動産を取得したいと思います。






管理人監修の資産形成マニュアル
 


管理人監修の「勤務医の、勤務医による、勤務医のための資産形成マニュアル」です。高度な医療技術で社会貢献するためには経済的安定が不可欠! という信念のもと、管理人は多くのメンターから指導を受けました。

その指導内容をまとめたものが本マニュアルです。その指導内容をまとめたものが本マニュアルです。既に資産運用をしている方でも、勤務医のアドバンテージを生かした新しい考え方が見つかるかもしれません。

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新規物件の客付けで大苦戦...

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10月末に購入した新規物件ですが、客付けで苦戦しています。その理由は、賃料が高いことと、建物が大き過ぎて使いこなせる賃借人が少ないためです。


仲介業者様に1週間毎に募集状況を確認していますが、問い合わせ数が芳しくありません。この1ヵ月の感触から、賃料が高いのは誰の目にも明らかです。


また、4階建ての建物なのですが、飲食に賃借したとしても一棟貸しでは2階までしか需要がありません。賃料が割高&建物スペックが大き過ぎるという市場とのミスマッチ物件です。


今回も、物件を購入してから用途を考えるという、いつもの泥縄式の不動産投資です。相変わらず、購入後がしんどい状況です...。


しかし、これまで幾度も知恵を絞って賃借人を見つけてきました。自分を勇気づけるために、これまでの履歴を書き出してみました。


  • 某旧帝国大学附属病院前の物件 → コインパーキング
  • 面積の見間違いで購入した極小物件 → 鍼灸・整体院
  • 間口の狭い築不詳物件 → 簡易宿泊施設
  • 駅から遠い路地物件 → 力技でお一人様を客付け
  • 駅近の窓の無い倉庫 → 自宅2号
  • 駅近の廃屋 → 激安賃料で店舗(改装費2000万円は賃借人負担)


苦しい戦いの連続でしたが、いろいろな方法を試みて、何とかここまでやってきました。安易に賃料を下げて募集ではなく、CFプラスを維持できるように頑張ろうと思います。


ちなみに、スマートな不動産投資家は、購入時にすぐに利益が出る物件を購入するものです。私のように購入してから、あれやこれやとやっているのは二流投資家の証です(笑)。






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厚化粧にも程がある?!100歳なのに20歳にしか見えないのはあり得る?

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いきなりキャッチーなタイトルで恐縮です。何のことかと言うと、築100年オーバーの物件なのに、築20年にしか見えないという話です。


人間では、100歳の人にいくら厚化粧しても20歳に見えることはないでしょう。100メートル先からでも100歳の人を20歳に間違うことはありません。


しかし、不動産になると話は違います。築100年であっても、完璧にリフォームすると築20年で十分に通用するのです。


先日、退去を2ヵ月後に控えている店舗物件の募集を開始しました。すると、募集開始早々に賃借希望の方から「熱いラブレター」をいただきました(笑)


ラブレターとは、私の物件に対する「想い」をしたためた入居申し込み書です。なぜ、この物件に入居したいのかを、具体例を交えてしたためられています。


店舗物件を所有していると、ときどきこのようなラブレターもどきの入居申込書をいただきます。住居系物件ではあまり例のないことですね。


しかし、入居希望者は物件の築年数まで正確には知らないと思います。何故なら所有者の私でさえも築100年以上としか知らないからです(笑)。閉鎖謄本を閲覧しても不明でした。


特に店舗物件では、築年数よりも立地と建物のスペック(広さ)が重視されます。私など不動産をビジネスライクにしか見てないので、ほぼエクセル感覚で投資判断をしています。


つまり、どんなにボロボロの物件であっても、駅からの距離と物件面積で投資判断をしているのです。このため、店舗物件を賃借したい人も同じ感覚なのだと思っていました。


しかし、ラブレターを拝読したところ20歳(築20年)ぐらいの物件と思っているフシがあります(苦笑)。たしかに、完璧にリノベされているので、築100年とは到底思えません。


店舗物件は数字で判断すると思い込んでいましたが、意外なほど「見た目」も重視しているようです。まぁ、考えてみたら20歳に見える物件なら外観に手を加える必要がありません。


そして、築100年であっても、築20年いや新築にさえ見せることができるのが不動産投資(店舗物件投資)の良いところです。


入居希望者からの熱いラブレターのおかげで、店舗物件に対する見方が少し変わりました。なるほど、これからは数字だけではなく多少は見た目も考慮してみよう。






築古木造戸建投資マニュアル
 


なぜ、築古木造戸建なのか? 不動産業者が勧めるピカピカの投資用新築マンション投資など全く比較にならない旨みが隠されています。医師が築古木造戸建投資を行う目的は2つです。


  1.  不動産投資の入門編
  2.  給与所得の節税対策


医師のあなたなら、築古木造戸建投資は税制を絡めて低リスクに実践可能であり、本格的な不動産投資を開始する前の絶好の練習台となります。
 

本マニュアルは、「勤務医のあなたが開業医並みの収入を得て富裕層に到達する方法!」で提唱した築古木造戸建投資の実践版です。


多忙な医師が時間をかけずに知識を習得することを目的に、パワーポイントのプレゼンテーション形式となっています。ポイントだけに絞っているので1時間以内に概要を掴むことが可能です。


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尚、医師以外の方のご購入はご遠慮ください。




医師のための築古木造戸建投資マニュアル 1





【悲報】不動産投資で有価証券担保が使用不可に?!

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先日、新規物件の買付が通りました。
今回は私の主要エリアから外れていますが、地下鉄駅徒歩1分の好立地です。


価格は300万円/坪なので、私の所有物件の中ではかなり安い部類です。しかし、バリっとした外観の物件だったので購入を決断しました。


さて、物件の地価は低いものの、路線価は更に低くて130万円/坪しかありません。このため、銀行評価は大幅な担保不足になります。


私のエリアでは、実勢価格>>路線価は常態化しています。このため、今回も物件担保評価不足で苦しむことになりました。


幸い、グループ全体では巨額の含み評価を抱えているため与信は十分です。このため、連結にすると問題無く購入できるそうです。しかし、物件単体では大幅な担保評価割れです。


今回購入予定の法人は、最近購入した2物件しか所有していないため、担保余力がないそうです。法人に現預金はあるものの、銀行としては共担が欲しいとのことです...。


このようなケースでは、伝家の宝刀「有価証券担保」を使用してきました。今回も有価証券担保を提案したのですが、担当者から「今回はちょっと...」と言われてしまいました。


その理由は、昨今の株式市場のボラティリティの高さです。銀行員は原則的に株式投資を行っていけません(こっそりやっている人は多いですが)。


このため、自分事として株価変動率の高さが実感している人は少数派だと思います。それでも株価暴落のニュースが流れるので、銀行は有価証券担保に二の足を踏んでいるようです。


意外感はありましたが、たしかに株式は不動産と比べて安定性に欠けるように思えます。これからしばらくは、有価証券担保が使えない時期が続くかもしれません。


有価証券担保が復活するのは、再び日本株が史上最高値を更新して、皆がお祭り騒ぎになる頃でしょう。それまでは、不動産投資でも雌伏の時間が必要かもしれませんね。






築古木造戸建投資マニュアル
 


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医師のための築古木造戸建投資マニュアル 1





17年振りの利上げは不動産投資に影響ある?

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先週、不動産コミュニティの中では、銀行融資の変動金利引き上げが話題になりました。7月の日銀利上げを受けて、短期プライムレートが0.15%上がりました。


短期プライムレート引き上げを受けて、多くの銀行が変動金利を0.15%上げたのです。私のところに担当者から連絡があったのは 8/22でした。


私は銀行融資が10本ありますが、1本だけ変動で残りは全て10年以上の固定金利です。また変動金利の融資残債は2000万円しかないので、0.15%上がったところで誤差範囲です。


しかし、17年振りの利上げによる金利上昇だったので衝撃を受けました。もちろん、不動産コミュニティの中でも、金利上昇の話題で持ち切りです。


しかし実際には、既存融資に大きな影響はなさそうです。一方、新規融資に関しては事情が異なります。固定金利から上昇し始め、ついに変動金利まで上昇開始です。


在、新規物件の買付を入れたたため、担当者に金利の感触を確かめてみたところ、自験例では以下のような変化がありました。


  • 10年固定金利:1年前0.8~0.9% → 現在1.2~1.5%
  • 変動金利:1年前0.6% → 現在0.9~1%


おそらく、普通の不動産投資家は、もう少し厳しめの金利と思われます。ちなみにですが、TIBOR連動ではもう少し金利上昇幅が大きいようです。


ほんの数年前まで、10年固定 ≒ TIBOR連動だったのが様変わりです...。そして、単に金利が少し上がっただけではなく、修繕費や人件費高騰で収益性が悪化しつつあります。


いよいよ、単純に不動産賃貸業をやっているだけでは、CFが苦しくなる時代に突入したようです。財務基盤の安定していない不動産投資家は注意した方がよいかもしれません。


尚、金利が上がれば不動産価格が下落しそうなものですが、そう単純ではないのが面白いところです。


東京都心、大阪都心、ニセコ、京都などの「グローバルマーケット」と直結しているエリアは、米国の利下げの影響が大きいように思います。


米国では、利下げトレードで REITがガンガン上がっています。日銀が利上げした日本でも、J-REITは上昇基調です。


日銀が小幅な利上げに留まる限り、これらのエリアの地価はFRBの動向に左右されそうです。なかなか面白い状況になってきました。振り落とされないようにがんばろう...。







築古木造戸建投資マニュアル
 


なぜ、築古木造戸建なのか? 不動産業者が勧めるピカピカの投資用新築マンション投資など全く比較にならない旨みが隠されています。医師が築古木造戸建投資を行う目的は2つです。


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医師のあなたなら、築古木造戸建投資は税制を絡めて低リスクに実践可能であり、本格的な不動産投資を開始する前の絶好の練習台となります。
 

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・日本リウマチ学会専門医
・不動産投資家
・超長期金融資産投資家

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